inflatie
Inflatie
en aanvullend pensioen
Een aanvullend pensioen kan helpen om later voldoende inkomen te hebben naast je AOW en je eventuele werkgeverspensioen. Zeker nu de prijzen stijgen, is dat extra belangrijk. Want een pensioenbedrag dat vandaag voldoende lijkt, kan straks onvoldoende of ontoereikend zijn als de kosten van levensonderhoud blijven stijgen.
Op deze pagina lees je hoe inflatie je toekomstige koopkracht beïnvloedt en welke keuzes je kunt maken om daarop in te spelen.
inflatie
Wat is
inflatie
Inflatie betekent dat prijzen stijgen. Daardoor kun je met hetzelfde bedrag minder kopen dan voorheen. Denk aan hogere energiekosten of duurdere boodschappen. Een brood dat vijf jaar geleden €2,15 kostte, kost nu gemiddeld €2,80. En, afhankelijk van de hoogte van de inflatie, zal datzelfde brood over 5 jaar nog duurder zijn geworden. Door inflatie neemt de waarde van je geld af.
Wat betekent inflatie voor aanvullend pensioen?
Aanvullend pensioen zorgt voor extra inkomen naast je AOW en je eventuele pensioen van een werkgever. Maar door inflatie wordt je pensioen in de toekomst minder waard. En omdat prijzen stijgen, kun je in de toekomst met hetzelfde bedrag minder kopen.
Krijg je bijvoorbeeld over tien jaar een lijfrente-uitkering van € 1.000 per maand? Bij een inflatie van 2% per jaar heeft dat over tien jaar ongeveer de waarde van € 820 nu. Je koopkracht neemt af, als het uit te keren bedrag hetzelfde blijft. Daarom is het belangrijk om bij het opbouwen van pensioen, rekening te houden met inflatie.
Inflatie door de jaren heen
Inflatie schommelt ieder jaar. De afgelopen twintig jaar lag het gemiddelde op 2,35%, maar in recente jaren, en ook nu is de inflatie hoger. Zo stegen de prijzen door de Covid crisis en de inval van Rusland in Oekraïne in 2022 met ongeveer 10%. En ook de oorlog in het Midden-Oosten en de afsluiting van de Straat van Hormuz zorgden voor een stijging van de inflatie. Dit laat zien dat inflatie flink kan schommelen. In onderstaande grafiek kun je zien hoe groot die verschillen per jaar kunnen zijn.
Wat kun je zelf doen?
Omdat prijzen blijven stijgen, is het verstandig om aanvullend pensioen op te bouwen. Dit kun je doen met een lijfrenteverzekering of een bankspaarproduct.
Door extra in te leggen, kun je jouw toekomstige uitkering verhogen en het effect van inflatie beperken. Zo vergroot je de kans dat je ook later je gewenste levensstijl kunt behouden.
keuzes maken
Sparen, vaste rente
of beleggen?
Niemand weet hoe de inflatie zich ontwikkelt. Wil je dat je geld zijn waarde behoudt? Dan is het belangrijk dat je rendement ongeveer gelijk blijft aan de inflatie. Bij producten waarmee je aanvullend pensioen opbouwt kun je verschillende keuzes maken:
- Variabele rente: Kies je voor een variabele rente? Dan is je bescherming tegen inflatie beperkt. De kans is groot dat je variabele rente lager is dan de inflatie en dat je later minder kunt kopen met je geld.
- Vaste rente/garantie: Kies je voor een vaste rente, dan heb je zekerheid over je rendement. Ook zal je opgebouwde kapitaal in absolute zin niet in waarde dalen door schommelingen op de beurs. Maar als de inflatie stijgt en hoger wordt dan je vaste rente, kan je koopkracht dalen.
- Beleggen: Beleggen kan op de lange termijn beter beschermen tegen inflatie. Maar het brengt ook risico’s met zich mee. Je opbrengst kan schommelen en je kunt (een deel van) je inleg verliezen. Daardoor kan het kapitaal dat je opbouwt hoger of lager uitvallen dan verwacht. Alles hangt echter af van welke mix aan beleggingen je kiest en welk moment van in- en uitstappen je kiest.
Bij geen van bovenstaande keuzes krijg je dus vooraf zekerheid of het voldoende bescherming biedt tegen de inflatie. Afhankelijk van jouw situatie en keuzes kun je ook een combinatie van deze producten nemen met als doel het risico van inflatie te spreiden en zoveel mogelijk te beperken.
Wat past bij jou?
Vraag jezelf af wat bij jouw situatie past. Denk hierbij aan hoeveel tijd je nog hebt tot je pensioen, hoeveel risico je wilt en kunt nemen, en aan hoeveel schommelingen je kunt en wilt accepteren.
- Hoeveel tijd heb je nog tot je pensioen?
In het algemeen geldt: hoe korter de periode tot je pensioen, hoe minder risico je doorgaans zou moeten nemen. Krijg je vlak voor je pensioen te maken met koersdalingen op de beurs, dan heb je namelijk minder tijd om eventuele verliezen goed te maken. Met een langere beleggingshorizon heb je meer ruimte om een herstel van de beurs af te wachten of op een andere manier aanvullend pensioen op te bouwen.
- Hoeveel risico kun je nemen?
Ook speelt mee of je het bedrag dat je gaat inleggen echt nodig hebt, of dat je (een deel) ervan eventueel kunt missen. Bijvoorbeeld omdat je ook andere vermogensbuffers hebt opgebouwd.
- Hoeveel risico wil je nemen?
Een ander belangrijk element is of en in welke mate je om kunt gaan met tussentijdse koersschommelingen. Zo kun je misschien rationeel wel beargumenteren dat beleggen bij een langere horizon interessant is, emotioneel gezien past het misschien niet bij je om de waarde van je kapitaal te zien dalen. Als je voor een zo hoog mogelijk rendement gaat, hoort daar ook bij dat je meer risico neemt en dat je (tussentijds) met flinke waardedalingen te maken kunt krijgen. Kortom: je moet bereid zijn om ook (tussentijds) verlies te accepteren.
Extra buffer opbouwen
Naast je pensioen is het slim om ook een extra buffer op te bouwen. Dit maakt je financieel sterker en helpt bij onverwachte situaties. Je kunt dit op verschillende manieren doen door bijvoorbeeld in box 3 te sparen voor onverwachte uitgaven en/of te beleggen voor de lange termijn en/of extra af te lossen op je hypotheek.
Zo heb je meer rust en zekerheid, ook als prijzen blijven stijgen.
Meer lezen over beleggen, inflatie en beleggingsrisico? Lees dan onze webpagina: Beleggen om de inflatie te verslaan: hoeveel risico neem jij?
Disclaimer
De informatie op deze pagina is algemeen van aard en geen persoonlijk financieel advies. De voorbeelden en berekeningen zijn illustratief en gebaseerd op historische gegevens en aannames over toekomstige ontwikkelingen. Werkelijke rendementen, inflatiecijfers en pensioenuitkomsten kunnen hiervan afwijken. Welke keuze het meest passend is, hangt af van jouw persoonlijke situatie en voorkeuren. Aan de informatie op deze pagina kunnen geen rechten worden ontleend.
Contact
Neem gerust
contact met ons op
Bel ons
Wij zijn bereikbaar van maandag tot en met vrijdag tussen 8.00 en 17.30 uur.